Harmony Gold Mining Company Limited (HMY): valor razonable
Basic Materials · Gold · NYSE · United States
15,83 $-2,34 %
Capitalización 10.164 M$Próximos resultados 2026-08-27Actualizado 18 oct 2026
Nuestro veredicto
Cotiza un 65 % por debajo de nuestro valor razonable
Precio
15,83 $
Valor razonable de los modelosConfianza: buena
44,81 $
Rango de modelos
40,74 $ a 48,20 $
Valor razonable 44,81 $
Precio 15,83 $
2 modelos encajan con Harmony Gold Mining Company Limited y coinciden: 2 de 2 quedan a menos de un 15 % de la media. El precio está por debajo de todos los modelos.
Dos o más de nuestros modelos respaldan este valor.
Gran descuento(i)Plata73
Valorada como una empresa en crecimiento: Flujo de caja descontado, Comparación del PER y Comparación VE/EBITDA.
Opinión de ACCEHarmony Gold Mining Company Limited (HMY)
Valor razonable (2 modelos)
44,81 $
Precio objetivo ACCE
18,00 $
Calificación
Infravalorada
Horizonte
12 meses
Valor razonable publicado el 18 oct 2026, 17:04 CEST; antes 49,39 $ desde el 14 oct 2026, 00:00 CEST.
Precio objetivo ACCE publicado el 10 oct 2026, 00:00 CEST.
Calificación publicada el 18 oct 2026, 17:04 CEST.
Precio utilizado: 15,83 $ al cierre del 23 oct 2026, 22:00 CEST.
Modelos: Flujo de caja descontado y Comparación VE/EBITDA.
Valor razonable: media de los modelos de valoración aplicables (flujo de caja descontado, múltiplos, beneficio residual, descuento de dividendos, rentabilidad para el accionista), cada uno calculado con los últimos estados financieros y el precio indicado. Las columnas de opinión (valor razonable, objetivo, calificación) se muestran separadas de los datos. Metodología completa: acceinvestments.com/es/data/how-we-value-stocks
Conflictos de interés: El autor no tiene posición en este valor. Declaración general
Elaborado por ACCE Investments (acceinvestments.com)
Datos
Precio vs valor razonable
64,7 % por debajo
+183,1% hasta el valor razonable
Puntuación ACCE
80
sobre 100
Analistas
33 % compra
3 analistas
PER
6,2x
estimado 20,7x
Rentabilidad 1 año
-11,4%
Rentabilidad por dividendo
4,81%
Harmony Gold Mining Company Limited en cuatro preguntas
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Resumen
Tesis ACCE
Harmony Gold mines gold from South African underground shafts and surface tailings operations, and it has been expanding into Papua New Guinea through its Hidden Valley and Wafi-Golpu assets. The core advantage is cost position: a 47.2% operating margin on gold sales puts it among the more profitable producers in a sector where margins swing with the gold price. Revenue grew 49.2% over the latest year, which is the number that catches a PM's eye, though it reflects a strong gold tape and should be read alongside production volumes before anyone extrapolates it. The trailing P/E of 6.2 against a forward P/E of 20.7 signals that earnings are expected to normalize sharply, so the stock's cheapness on trailing numbers depends on whether the current gold price holds. At a 48.0% ROE and a 10.6 billion dollar market cap with no index membership, the name is worth a deeper look for anyone willing to underwrite the gold price and the South African operating risk.
La visión completa de los analistas: la distribución de precios objetivo frente al precio actual, las estimaciones de consenso futuras y cómo se comparan con los modelos propios de ACCE.
+Precio objetivo bajo / medio / alto frente al precio actual, con potencial implícito
+Consenso a futuro de ingresos y BPA por ejercicio fiscal
+Los modelos de valor razonable de ACCE frente al consenso del mercado
Smart money
PRO
En una línea
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