Nos faltan los datos financieros que nuestros modelos necesitan para esta empresa. Aparecerá en cuanto lleguen los datos.
Sin valorar: todavía no hay estados financieros.
Opinión de ACCEOtsuka Corporation (4768.T)
Valor razonable
No disponible
Precio objetivo ACCE
3952 ¥
Calificación
Sin calificación
Horizonte
12 meses
Precio objetivo ACCE publicado el 22 oct 2026, 16:00 CEST.
Precio utilizado: 4392 ¥ al cierre del 23 oct 2026, 08:30 CEST.
Valor razonable: media de los modelos de valoración aplicables (flujo de caja descontado, múltiplos, beneficio residual, descuento de dividendos, rentabilidad para el accionista), cada uno calculado con los últimos estados financieros y el precio indicado. Las columnas de opinión (valor razonable, objetivo, calificación) se muestran separadas de los datos. Metodología completa: acceinvestments.com/es/data/how-we-value-stocks
Conflictos de interés: El autor no tiene posición en este valor. Declaración general
Elaborado por ACCE Investments (acceinvestments.com)
Datos
Puntuación ACCE
65
sobre 100
PER
24,9x
estimado 28,9x
Rentabilidad 1 año
+42,9%
Rentabilidad por dividendo
2,30%
Otsuka Corporation en cuatro preguntas
Respuestas claras, el detalle más abajo
Con una cuenta gratuita tienes 5 fichas completas de acciones al mes, con acceso a las cuatro respuestas.
Resumen
Tesis ACCE
Otsuka Corporation is a Tokyo-listed IT services firm that builds and runs core business systems for Japanese banks, insurers and manufacturers, with its own packaged software and a large in-house development base doing much of the work. Its edge is switching cost: once a client's core system runs on Otsuka's platforms and staff, replacing it is slow and expensive, which supports the 8.7% revenue growth in the data and a 17.0% ROE. Demand is being pushed by Japan's ageing legacy systems and the need to modernise them, which gives the company a multi-year pipeline rather than one-off projects. The market is paying a premium for that durability, with a trailing P/E of 23.9 rising to a forward 28.6, so the question for a PM is whether margins can widen from a 7.2% operating margin, which leaves little room for error if the growth slows. It merits a deeper look on whether the forward multiple is justified by execution on that margin expansion.
⚠ Alertas para el inversor · 1 señalAsistido por IA·Cómo uso la IA
moderado
Earnings lag revenue growth
Revenue grew 8.7% year on year, but earnings grew only 3.0%, so the net margin of 4.8% is under pressure from costs. The stock also trades 11,1 % above the ACCE price target of 3952,00 ¥.
Notas de análisis IA
Asistido por IA·Cómo uso la IAEscrita el 22 oct 2026 · cifras de 2026-10-22 · precios hasta el 23 oct 2026
Por qué podría ir bien
Revenue grew 8.7% over the last year, and the company has averaged 15.4% annual growth across five years.
Return on equity of 17.0% and free cash flow of JPY 57.0B show the business generating solid returns on its capital.
Earnings per share beat expectations by 13.8% in the latest reporting period, with 53.52 reported against 47.02 expected.
Por qué podría decepcionar
The share price of 4392,00 ¥ sits above the ACCE price target of 3952,00 ¥, a gap of 11,1 % that leaves little room for upside.
Analysts' mean price target of JPY 3889.17 implies a fall of 10.6% from the current share price.
Trailing P/E of 24.6x and forward P/E of 28.6x look expensive for a net margin of only 4.8%.
Cada etiqueta muestra la cifra exacta y su origen. Una afirmación sin fuente no se publica.
Explícame esta acción
Ventajas, inconvenientes y puntos a vigilar en lenguaje claro. Función Pro.
PRO
Ask ACCE
Valoración
INVESTOR
Dónde caen los modelos de valoración de 4768.T
Precio
4392,00 ¥
Crea una cuenta gratuita: 5 fichas de acción completas al mes, sin tarjeta.
Mira lo que dice cada modelo, sus supuestos, los escenarios malo, normal y bueno, y por qué cambió el valor razonable.
Calidad
INVESTOR
Calidad y convicción FUNCIÓN INVESTOR
La calidad al completo: una explicación bajo cada puntuación, cómo han cambiado las puntuaciones y el desglose de la convicción.
+Una explicación sencilla bajo cada puntuación
+Desglose de la convicción y puntuaciones de crecimiento / valor / calidad / momentum
+Historial de puntuaciones: cómo ha cambiado cada una
Analistas
Consenso de Wall Street
Aún sin cobertura de analistas.
La visión de los analistas FUNCIÓN INVESTOR
La visión completa de los analistas: la distribución de precios objetivo frente al precio actual, las estimaciones de consenso futuras y cómo se comparan con los modelos propios de ACCE.
+Precio objetivo bajo / medio / alto frente al precio actual, con potencial implícito
+Consenso a futuro de ingresos y BPA por ejercicio fiscal
+Los modelos de valor razonable de ACCE frente al consenso del mercado
Smart money
PRO
En una línea
Las operaciones solo se hacen públicas tras un retraso. Lo mostramos para que sepas qué antigüedad tiene la noticia.