Healthcare · Drug Manufacturers - General · TSE · Japan
2 512,00 ¥+0,98 %
Capitalisation 4,50 Bn¥Prochains résultats 2026-11-04Mis à jour 24 oct. 2026 · valorisation en cours
Notre verdict
Pas de juste valeur
Il nous manque les données financières dont nos modèles ont besoin pour cette société. Elle apparaîtra dès que ces données arriveront.
Non valorisée : aucun état financier n'est encore disponible.
Opinion d'ACCEAstellas Pharma Inc. (4503.T)
Valeur intrinsèque
Non disponible
Objectif de cours ACCE
2 275 ¥
Note
Non notée
Horizon
12 mois
Objectif de cours ACCE publié le 22 oct. 2026, 16:00 UTC+2.
Cours utilisé : 2 512 ¥ à la clôture du 23 oct. 2026, 08:30 UTC+2.
Valeur intrinsèque : moyenne des modèles de valorisation applicables (flux de trésorerie actualisés, multiples, résultat résiduel, actualisation des dividendes, rendement pour l'actionnaire), chacun calculé sur les derniers états financiers et le cours indiqué. Les colonnes d'opinion (valeur, objectif, note) sont séparées des données. Méthodologie complète : acceinvestments.com/fr/data/how-we-value-stocks
Conflits d'intérêts : L'auteur ne détient aucune position personnelle sur ce titre. Déclaration générale
Produit par ACCE Investments (acceinvestments.com)
Données
Score ACCE
81
sur 100
PER
12,2x
prévisionnel 33,2x
Performance 1 an
+53,6%
Rendement du dividende
3,22%
Astellas Pharma Inc. en quatre questions
Des réponses simples, le détail plus bas
Les comptes gratuits donnent accès à 5 fiches actions complètes par mois, dont les quatre réponses.
Aperçu
Thèse ACCE
Astellas makes prescription drugs in urology, oncology (notably the prostate cancer drug Xtandi, co-developed with Pfizer and Medivation), and transplant and antifungal franchises. Its edge rests on a late-stage pipeline in cancer and a partnered revenue base that gives it a lot of exposure to a few high-margin products. The reported revenue growth of 26.7% and an 80.8% gross margin point to a business that is currently getting paid well for its IP, though the 12.3x trailing P/E against a 32.8x forward P/E signals that earnings are expected to fall, which deserves an explanation before anyone treats the headline growth as durable. The near-term question is how fast Xtandi's exclusivity erodes and whether pipeline assets can replace it, so the decision hinges on pipeline readouts and launch timing rather than the current print. At a 28.9% operating margin and 21.3% ROE, the economics are strong enough to justify a closer look at the forward earnings bridge.
Forward P/E of 32.8 sits far above trailing P/E of 12.2, implying the market expects earnings to fall or the forecast is fragile. The price trades 10,4 % above the ACCE price target of 2 275,00 ¥.
Notes de recherche IA
Assisté par IA·Comment j'utilise l'IARédigée le 22 oct. 2026 · chiffres : 2026-10-22 · cours au 23 oct. 2026
Pourquoi elle pourrait réussir
Revenue grew 26.7% over the last year, and the five-year average annual growth rate is 51.6%.
Free cash flow over the last twelve months reached JPY 383.6B, and the company carries little debt with a 0.30 debt to equity ratio.
Latest earnings per share came in at 79.15 against 50.96 expected, a 55.3% surprise, and the trailing P/E sits at 12.2x.
Pourquoi elle pourrait décevoir
The forward P/E of 32.8x is far above the trailing 12.2x, implying earnings are expected to fall sharply.
The share price of 2 512,00 ¥ already sits 10,4 % above the ACCE price target of 2 275,00 ¥.
Analysts' mean price target of JPY 2536.43 is only 2.0% above the share price, leaving little upside on their view.
Chaque étiquette indique le chiffre exact et sa source. Une affirmation sans source n’est pas publiée.
Expliquez-moi cette action
Avantages, inconvénients et points de vigilance en langage clair. Fonction Pro.
PRO
Ask ACCE
Valorisation
INVESTOR
Où se situent les modèles de valorisation de 4503.T
Cours
2 512,00 ¥
Créez un compte gratuit : 5 fiches actions complètes par mois, sans carte.
Voyez ce que dit chaque modèle, ses hypothèses, les scénarios défavorable, normal et favorable, et pourquoi la juste valeur a changé.
Qualité
INVESTOR
Qualité et conviction FONCTION INVESTOR
Le tableau complet de la qualité : une explication sous chaque score, l'évolution des scores et le détail de la conviction.
+Une explication simple sous chaque score
+Détail de la conviction et scores croissance / valeur / qualité / momentum
+Historique des scores : l'évolution de chacun dans le temps
Analystes
Consensus de Wall Street
Aucune couverture d'analystes pour le moment.
Suivi des analystes FONCTION INVESTOR
Le tableau complet des analystes : la distribution des objectifs de cours face au cours actuel, les estimations consensuelles prévisionnelles et la comparaison avec les modèles ACCE.
+Objectif de cours bas / moyen / haut face au cours actuel, avec potentiel implicite
+Consensus prévisionnel du chiffre d'affaires et du BPA par exercice
+Les modèles de juste valeur ACCE confrontés au consensus des analystes
Smart money
PRO
En une ligne
Les transactions ne sont rendues publiques qu'après un délai. Nous l'indiquons pour que vous sachiez de quand date l'information.